地理位置对城市形成、发展或衰退不能说起绝对的作用，但是它确实发挥着不可或缺的影响力。在工业革命初期，接近自然资源丰富的地区，城市很快就会发展起来，如英国的一些老工业城市大多是在19世纪中期利用周边自然资源形成和发展起来的。随着技术的发展，运输成本的下降，地理位置对城市发展的制约不断减弱，但它以另外一种方式呈现出来，如交通的便利性、市场的接近性、人才和技术的可获得性等来影响着城市发展和壮大。
世界经济中心的转移、大都市的形成和发展都与地理位置特别是经济地理位置有密切的关系。在15世纪前，地中海是世界贸易和航运的中心，接近地中海的威尼斯、佛罗伦萨和罗马相继成为世界经济贸易中心；16世纪开始世界贸易由地中海转向北大西洋东岸，位于北大西洋航线的英国、荷兰等国家的城市快速发展；从19世纪下半叶开始，世界贸易和航运中心由北大西洋东岸向西岸转移，美国东北部的波士顿和纽约等城市迅速成长起来；从20世纪70年代开始，世纪贸易和航运中心由“一级化”向“多极化”转变，世界经济联系更加多元化和密切化，世界城市也不限于一个地区，形成了欧洲的伦敦和巴黎、美国的纽约和日本的东京等。在这个过程中，经济地理位置起到了重要的作用。
地理位置对城市发展的作用，其背后的经济地理学涵义是运输和交易成本发挥了重要的作用，主要体现在：一是位置影响着运输费用和时间成本，位于便利的交通枢纽，可以降低运输费用和交易时间成本；二是位置来带了交易成本变化的不确定性，良好的地理位置可以降低服务和贸易的不确定性。
地理位置从现在来看，更多反映了一个城市的经济联系和基础设施的连通性，因此，从此意义讲，地理位置也影响着城市间经济社会的流动性、经济发展的基础和韧性。从我国城市的地理位置来看，沿海肯定是最佳的区位条件，但只有临近国家级经济中心或与其有便捷联系的城市才是最具区位优势的城市。其实，内陆一些城市地理位置也非常好，比如武汉和郑州在我国内陆地区是区位条件最佳的城市，从发展潜力来看，完全有可能发展成为比肩北上广深一线城市的水平；另外，作为地级市徐州的区位条件也是非常优越的，发展潜力巨大。
